De cryptocurrency-markt werd opnieuw opgeschrikt door een krachtig schandaal. FTX, de op twee na grootste cryptobeurs op de wereldbeurs, ging binnen enkele dagen failliet. Dit is een ander verhaal van een "wonderkind" dat eerst rijk werd en vervolgens naar de bodem zakte. Deze keer "hielp" de concurrentie hem echter.
De Toyota Corolla is geen premium auto, in ieder geval zou het voor de meeste miljardairs uit Silicon Valley onaanvaardbaar zijn om zo'n auto te bezitten. Maar Sam Bankman-Fried is niet verlegen om ermee te rijden. Misschien komt het omdat hij niet in Silicon Valley woont, maar met tien vrienden op de Bahama's.
Voor een 30-jarige man met krullend haar en een vriendelijk gezicht is ondernemen onlosmakelijk verbonden met liefdadigheid. Zo werd hij opgevoed door zijn ouders, een paar hoogleraren in de rechten van de prestigieuze Stanford University. Al bij zijn eerste baan na zijn afstuderen – bij de ETF-handelsmaatschappij – schonk hij de helft van zijn salaris aan een goed doel.
Ook interessant: Twitter in de handen van Elon Musk - een bedreiging of "verbetering"?
Het was toen dat hij leerde handelen. Een paar weken geleden had Bankman-Fried een fortuin van $ 26 miljard. Vandaag, met nul op zijn rekening, vecht Bankman-Fried voor zijn goede naam, hij verloor het vertrouwen van zijn klanten en het is goed dat hij niet naar de gevangenis is gegaan. "Je hebt goed gespeeld, je hebt gewonnen", vatte hij zijn nederlaag samen Twitter, zonder te onthullen wie eraan heeft bijgedragen. Hij noemde hem slechts een "sparringpartner".
20) Op een gegeven moment heb ik misschien meer te zeggen over een bepaalde sparringpartner, om zo te zeggen.
Maar je weet wel, glazen huizen. Dus voor nu zeg ik alleen maar:
goed gespeeld; jij hebt gewonnen.
- SBF (@SBF_FTX) 10 november 2022
Lees ook: Bayraktar TB2 UAV review: wat voor beest is dit?
De eerste bel
Om te begrijpen wat er is gebeurd, is het noodzakelijk om kennis te maken met twee zakelijke projecten van Bankman-Fried. Het eerste bedrijf is Alameda Research, dat in een notendop handelt in cryptocurrency-handel: goedkoper kopen, duurder verkopen. Een soort beursvennootschap, waarvan er de laatste tijd veel zijn verschenen.
Het tweede bedrijf is de FTX-uitwisseling, waar iedereen cryptocurrency kan spelen, kopen en verkopen. Uiteraard brengt de beurs hiervoor haar commissies in rekening. Bijna tegelijkertijd, in 2019, werd een cryptocurrency genaamd FTT uitgebracht. In september 2021 was één token $ 77 waard, hoewel het allemaal begon bij $ 1,8. Na 13 maanden keerde alles terug naar zijn plaats, want vandaag is het ongeveer hetzelfde waard.
De schokkende gebeurtenis vond plaats op 6 november 2022. "In verband met de opkomende informatie hebben we besloten om onze boekhoudposities in FTT te liquideren", schreef hij in zijn Twitter Changpeng Zhao (in de cryptowereld bekend als CZ), het hoofd van Binance, 's werelds grootste cryptocurrency exchange.
https://twitter.com/cz_binance/status/1589283421704290306
Dit is de eerste van de klappen die CZ heeft uitgedeeld. Tot voor kort was Binance een van de grootste investeerders in FTX. Maar plotseling verkocht Changpeng Zhao zijn aandelen en ontving in plaats daarvan $ 2,1 miljard aan BUSD- en FTT-cryptocurrencies.
Bovendien werd hij van een investeerder een rivaal van Sam Bankman-Fried. Integendeel, de Binance cryptocurrency-uitwisseling begon zelf cryptocurrency te kopen en verkopen, dat wil zeggen, het stopte met het financieren van de FTX-crypto-uitwisseling. En wanneer zo'n personage als het hoofd van Binance een deel van zijn vermogen kwijtraakt, betekent dat voor deze cryptovaluta niet alleen een prijsdaling door overaanbod. Zo'n cryptocurrency zal verder waarde verliezen door de angst die is ontstaan bij de duizenden andere, kleinere investeerders die het in hun portefeuille hebben en het ook gaan verkopen. De gebruikelijke situatie op de financiële en cryptocurrency-markt.
De aandacht van de hele branche was gericht op de FTX-uitwisseling, maar de problemen begonnen iets eerder. Net zo notities crypto-industrie-analist Miles Deutscher, kan de ineenstorting zelfs eind augustus worden gedateerd. Toen nam het huidige hoofd van Alameda Research ontslag. Over een maand zal ook de voorzitter van het bestuur van de FTX-beurs aftreden. De analist merkt op dat twee van zulke belangrijke ontslagen in korte tijd nogal verrassend is, zeker wanneer de voorgaande drie maanden succesvol leken. Crypto-uitwisseling FTX kondigde in september plannen aan om het kleinere cryptocurrency-handelsplatform BlockFi te kopen, om het faillissement van Voyager crypto-uitwisseling van $ 1,3 miljard te helpen, verlossend zijn activa, evenals het verhogen van ongeveer $ 1,2 miljard aan opslaan het failliete kredietplatform Celsius.
Een paar dagen na deze verklaringen vindt de eerste publieke ineenstorting plaats. Begin oktober komt het technologieportaal CoinDesk publiceert haar rapport op basis van interne documenten van Alameda Research.
"De financiële balans van Alameda Research staat vol met sporen van de FTX-uitwisseling, met name het FTT-token dat door deze uitwisseling is uitgegeven. Hoewel hier niets ongelukkigs of mis mee is, toont het wel aan dat de financiële basis van Alameda, de handelsgigant van Sam Bankman-Fried, sterk leunt op een munt die is gecreëerd door een dochteronderneming in plaats van op een onafhankelijk activum zoals een fiat-valuta waarvan de waarde wordt gegarandeerd door een overheid die het uitgeeft, of een andere cryptocurrency”, schrijft Ian Ellison van CoinDesk. En hij geeft de cijfers: de activa van Alameda Research zijn $ 14,6 miljard, inclusief $ 5,8 miljard in FTT-cryptocurrency, en nog eens een miljard in Solana-cryptocurrency.
Die laatste is, net als FTT, een zogenaamde altcoin. Deze zogenaamd alternatieve Bitcoin-munten zijn in feite volledig ontwikkelde en onafhankelijke projecten, die echter vaak zogenaamde "slechte schapen" en shell-projecten omvatten. Altcoins worden ook gekenmerkt door een veel grotere prijsvolatiliteit dan bitcoin en afhankelijkheid ervan: als de prijs daalt, dalen altcoins ook, meestal nog meer. Het invoeren van altcoins wanneer de markt voor cryptocurrency aan het dalen is, kan riskant zijn.
Alameda is dus gebaseerd op een cryptocurrency die is uitgegeven door een gerelateerde beurs. De beurs wordt alleen ondersteund door de populariteit van deze valuta, waarvan de enorme middelen zijn opgeslagen in Alameda. Volgens de documenten bezat Alameda Research begin november $5,8 miljard aan FTT-tokens, terwijl op dat moment "slechts" $3,35 miljard aan FTT-tokens in omloop was op de vrije markt. eigen cryptovaluta. Het deed me denken aan de situatie uit de beroemde film "Wedding in Malynyvka", waarin het schandalige personage Popandopulo beloofde meer geld voor zichzelf te trekken.
Lees ook: "Neptunes" raakte de kruiser "Moskou": alles over deze anti-schip kruisraketten
Dapper "wonderkind"
Alameda Research, opgericht in 2017, is verstrikt geraakt in een bullmarkt, wanneer aandelenhandelaren moeite hebben om stijgende activawaarden te vangen. Het was in deze omgeving dat Sam Bankman-Fried, ook wel bekend als SBF, volgens zijn initialen, op zijn best was. Hij gebruikte al zijn voorkennis en handelde tussen markten: hij kocht bitcoin goedkoper in de VS en verkocht het duurder in Japan. De methode lijkt schijnbaar eenvoudig en met de juiste kennis, intuïtie en optimalisatie bracht het tientallen miljoenen dollars per maand op.
Al twee jaar later werd de FTX-uitwisseling opgericht. Bankman-Fried koos Hong Kong als hoofdkwartier. De warmste was in 2021. Het was toen dat zowel de beurs als de gerelateerde cryptocurrency FTT het hoogst werden gewaardeerd.
"Ik hou van hem!", "Ik geef hem 10/10!", "We waren erg onder de indruk. Het was een van die bijeenkomsten waarbij de haren overeind staan”, zo herinneren medewerkers van het durfkapitaalfonds Sequoia Capital, dat 213 miljoen dollar in FTX investeerde, zich de videobijeenkomst met SBF. Sam Bankman-Fried wordt een ster. Iedereen was onder de indruk van zijn eenvoud en vriendelijkheid. Tijdens een ander videogesprek (dit keer met respectabele leden van de New York Economic Club) speelt hij het fantasiespel ‘Storybook Brawl’ in Steam. Op de achtergrond achter hem (nu op het kantoor op de Bahama's, waar hij het bedrijf vanuit Hong Kong naartoe heeft verhuisd) staat een chique entourage: verfrommelde Amerikaanse dollars, deodorant, lippenbalsem, zout en een schaaltje met pinda's. Dit alles benadrukte het feit dat Sam deze wereld beu is en zijn eigen, nieuwe, digitale wereld bouwt, waar papiergeld onbelangrijk is, waar hersenen en het vermogen om gebeurtenissen te analyseren, risico's te nemen en te winnen worden gewaardeerd.
Bankman-Fried verleidde investeerders met zijn jongensachtigheid, directheid en vooruitziende blik en uiteindelijk innemende eenvoud. Jong, briljant, hij rust op zijn lauweren, baadt in de stralen van glorie. Op het werk laat hij zichzelf zelfs op zachte poefs slapen.
7) Ik ben (in)beroemd vanwege het spelen van League of Legends tijdens telefoongesprekken.
Ik zal ook proberen om indien mogelijk mijn RAM-geheugen niet opnieuw op te starten.
Een bijkomend voordeel van de zitzakken: als ik op kantoor slaap, blijft mijn geest in de werkmodus en hoef ik de volgende dag niet alles opnieuw in te laden. pic.twitter.com/AKlQm7wneI
- SBF (@SBF_FTX) 4 februari 2021
Daarnaast blijft hij zich bezighouden met liefdadigheidswerk. Zijn levensfilosofie is effectief altruïsme, een sociale beweging die op wetenschappelijke gronden werkt om snel en efficiënt zoveel mogelijk mensen te helpen. In een interview met Bloomberg zei SBF dat hij na enige tijd genoeg geld voor zichzelf zal achterlaten om een comfortabel leven te verzekeren (het zal $ 100 per jaar zijn, of slechts 000 procent van zijn vermogen), en de rest zal worden verdeeld onder de behoeftigen .
Lees ook: Wapens van Oekraïense overwinning: luchtafweerwapens die onze lucht beschermen
Val van FTX
Maar nu heeft hij zelf veel geld nodig, want er is veel veranderd sinds de CoinDesk-analyse werd gepubliceerd. Het was precies 6 november 2022.
Op dezelfde dag geeft Changpeng Zhao (CZ), hoofd van Binance, opnieuw een klap. Hij bevestigt dat de beurs $ 584 miljoen aan FTT-tokens heeft vrijgegeven die in zijn reserves zaten voor de open markt, en dat dit slechts het eerste deel van de "vrijgave" is. De verkoop van zo'n groot aantal tokens zou hun prijs moeten verlagen en zou gericht kunnen zijn op het ondermijnen van een concurrerend bedrijf. De meeste experts van de cryptocurrency-markt zijn hiervan zeker.
De beslissing van Binance betekent een overaanbod en paniek onder andere investeerders die ook besluiten om van hun FTT af te komen, door in totaal voor $ 1,2 miljard aan tokens te verkopen, volgens onderzoeksbureau Nansen.
Slechts een dag later reageerde Sam Bankman-Fried Twitter: "Een concurrent probeert ons lastig te vallen met valse geruchten. FTX werkt prima, activa zijn prima. Er zijn er genoeg op de beurs om alle middelen van de klant te dekken." Hij bedoelde natuurlijk Binance. Deze garanties helpen echter niet, vooral niet sinds SBF binnenkort verwijdert jouw tweet
En al op 8 november begint de omgekeerde situatie. FTX houdt opnames op de beurs vast door het geld van klanten te bevriezen. En... hij wendt zich tot zijn concurrent voor hulp. Sam Bankman-Fried vraagt Binance om FTX-uitwisseling te kopen. “We hebben een niet-bindende intentieverklaring ondertekend omdat we FTX willen overnemen om klanten te helpen en de crisis te boven te komen. De komende dagen zullen we daar een audit uitvoeren," - schrijven Changpeng Zhao. Het leek erop dat concurrenten elkaar de hand zouden schudden en klanten van de FTX-beurs hun geld terug zouden krijgen.
De volgende dag, na zijn eigen audit, weigert Binance FTX te kopen, waarmee hij een derde klap uitdeelt. In het laconieke uitspraak Binance legt zijn bezorgdheid uit over berichten dat de FTX-beurs "klantgelden verkeerd heeft behandeld", wat regelgevende interesse heeft gewekt. AP Agentschap gemeld op basis van zijn bronnen zijn de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) en het ministerie van Justitie geïnteresseerd in de FTX-uitwisseling. "Een persoon die nauw samenwerkt met FTX en Binance beschreef de documenten van de eerste als een zwart gat waarin het onmogelijk was om de activa en passiva van de FTX-uitwisseling te onderscheiden van die van Alameda Research", schreef het bureau, verwijzend naar de bron. .
11 november is echter waarschijnlijk de langste dag in weken voor Sam Bankman-Fried. Interessante details verschijnen. Ja, SBF woont met negen vrienden in een villa op de Bahama's. Dit zijn echter geen gewone kennissen, maar zijn naaste medewerkers, die van daaruit de financiën naar zowel de FTX-uitwisseling als naar Alameda Research sturen, en vanuit het resort de code, algoritmen en financiën van de uitwisseling controleren.
Ook blijkt dat tien vrienden niet alleen ontspannen en samenwerken, maar ook persoonlijke relaties met elkaar hebben, zelfs in de top van het management van beide bedrijven. Er werd onthuld dat de huidige president van Alameda Research, Caroline Ellison, een directe romantische relatie had en nog steeds heeft met Sam Bankman-Fried. "Ze hebben alle tien romantische relaties gehad of hebben ze gehad," - informeert Muntenbureau.
Gewone werknemers van beide bedrijven, die in andere delen van de wereld werken, steken hun verbazing niet onder stoelen of banken. Ondertussen, SBF, in plaats van dit uit te leggen, stuurt hen een brief waarin hij iedereen ervan overtuigt dat hij op zoek is naar nieuwe investeerders.
Het blijkt echter dat hij ook op de Bahama's niet rustig kan slapen. “De Securities and Exchange Commission is op de hoogte van suggesties van wangedrag, wanbeheer en/of overdracht van Alameda Research. Dergelijke acties zijn in strijd met normaal ondernemingsbestuur, de wil van klanten en zijn mogelijk onwettig, "- schrijven Bahamaanse toezichthouders. Ze bevriezen een deel van de tegoeden van de beurs en stellen een vereffenaar aan om te controleren of het bedrijf geliquideerd moet worden.
En op het moment dat ze hun verklaring in de vermoedelijke modus schrijven, in de Wall Street Journal verschijnt nog meer interessante details. De FTX-beurs moest Alameda Research maar liefst $ 10 miljard lenen van de $ 16 miljard die aan haar klanten verschuldigd was.
De dag loopt ten einde nieuws echter dat Bankman-Fried is afgetreden als president van FTX Group. Tegelijkertijd start het bedrijf (dat meer dan 130 andere, kleinere bedrijven in portefeuille heeft) een faillissementsprocedure. “Deze aankondiging sluit een buitengewone week af die de crypto-industrie heeft geschokt, – schrijven New York Times. En dat is niet alles, want de volgende dag werd de FTX-uitwisseling gehackt. De dief stal meer dan $ 600 miljoen aan verschillende cryptocurrencies van de klanten van de beurs.
Lees ook: Israëls Smartshooter anti-dronesysteem: wat is het en hoe werkt het?
Het sprookje is voorbij
Bankman-Fried zelf is vandaag failliet. Mensen keerden zich van hem af. "Ik voel me bedrogen, dat is het juiste woord", zegt Anthony Scaramucci, zakenpartner van SBF en voormalig communicatiedirecteur van het Witte Huis, tegen CNBC. Ook de voltallige raad van bestuur van het FTX Future-fonds, dat Bankman-Fried oprichtte, trad af. "We zijn geschokt en zeer bedroefd door de laatste gebeurtenissen rond de FTX-uitwisseling", - het is gezegd in de verklaring
Krachtspelers die veel geld in FTX hebben geïnvesteerd, zoals Sequoia Capital, Paradigm, BlackRock of Thoma Bravo, vertellen hun klanten nu al dat ze ze kwijt zijn. En ze vragen zich af waarom al zoveel maanden geen van hen op het idee kwam om hun vertegenwoordiger voor te stellen aan het bestuur van de beurs. Het verbaasde niemand dat het hele bestuur alleen uit vrienden van Bankman-Fried bestond. FTX is nu in totaal ongeveer een miljoen schuldeisers verschuldigd. Het overboeken van geld zonder dekking tussen entiteiten die eigendom zijn van dezelfde persoon is een zeer slechte gewoonte. Het is een constante vraag waarom hij hierin niet werd betrapt door de investeerders die de fondsen aan SBF toevertrouwden.
De ineenstorting van FTX trof de hele industrie. De prijs van Bitcoin is gedaald tot het niveau van twee jaar geleden. De sfeer rond de hele branche is onaangenaam. "Dit is een klinkende waarschuwingsbel dat cryptocurrencies failliet zouden kunnen gaan", zei senator Sherrod Brown, voorzitter van de Senaatscommissie voor het bankwezen, in een verklaring.
Er is echter één persoon die profiteerde van de FTX-crash. Je raadt het natuurlijk al, en niet verrassend, het is Changpeng Zhao, het hoofd van Binance. “We hebben nog steeds een tas vol FTT-tokens omdat we zijn gestopt met de verkoop ervan nadat SBF me had gebeld. Het was een duur gesprek", - ik schreef hij ging daarna naar Twitter en gaf toe dat hij Bankman-Fried na een paar knock-outstoten niet zou afmaken. CZ won niet alleen de oorlog, maar hij besloot ook een kleine opoffering te maken: zo meteen, hij aangekondigd over de oprichting van het Binance Industrial Reconstruction Fund om projecten met financiële liquiditeitsproblemen te helpen. Zakelijk gedroeg hij zich briljant en bewees hij dat hij de koning van de cryptowereld is.
En Sam Bankman-Fried bleek een ander "wonderkind" te zijn dat de machtigste zakelijke spelers naar een ramp leidde. Toen hij, zittend in korte broek, Wall Street-investeerders over zijn projecten vertelde, vroegen ze hem hun geld aan te nemen. De jonge filantroop met een goed hart werd niet alleen bewonderd door de media en het bedrijfsleven, hij verwierf ook invloed in politieke sferen, waar hij lobbyde voor de nodige regelgevende handelingen met betrekking tot cryptocurrencies. Hij bouwde zijn lobby op vele niveaus.
Hoewel dit eerder is gebeurd. Het meest recente spraakmakende voorbeeld, slechts een paar maanden geleden, was het geval van Elizabeth Holmes en haar bedrijf Theranos, dat een niet-invasieve medische test moest ontwikkelen die 200 verschillende ziekten opspoort uit een enkele druppel bloed.
Enthousiaste investeerders keken in haar mond en dronken honing van haar lippen, hoewel de ideeën van Holmes niet werden ondersteund door de realiteit. Ze vervalste immers gewoon de documentatie. Een paar dagen geleden vroeg het parket 15 jaar gevangenisstraf en een schadevergoeding van 800 miljoen dollar aan investeerders.
"We hebben het meer dan eens gezien: een losjes geklede nieuweling verschijnt uit het niets en verkondigt zichzelf zowel een groot wetenschapper als een redder, waarna hij de wereld stormenderhand verovert." schrijven aan de New York Times University of Washington geschiedenisprofessor Margaret O'Mara. Maar hij voegt er meteen aan toe dat zelfs de zaak met Bankman-Fried dit Amerikaanse archetype niet zal vernietigen. "Een natie die is ontstaan uit de omverwerping van geërfde rijkdom heeft lang zelfverklaarde uitvinders geprezen die onafhankelijke wegen inslaan", legt hij uit.
Ondertussen gaf Sam Bankman-Fried zijn eerste sinds het begin van de zaak lang interview. "New York Times" slaagde erin contact met hem op te nemen. De failliete ex-miljardair vindt dat hij zich te uitdagend op de markt heeft gedragen en veel bedrijven heeft overgenomen. Hij verontschuldigt zich bij iedereen en legt uit dat hij niet genoeg gefocust was op de FTX-uitwisseling, waardoor hij de waarschuwingssignalen miste. Hij geeft ook toe dat hij, toen hij in Washington lobbyde voor de vormen van cryptoregulering die hij wilde, soms kritiek uitte op Changpeng Zhao in privégesprekken. Informatie hierover bereikte het hoofd van Binance. Vandaag noemt Benkman-Fried de aanvallen op CZ een "strategisch slechte zet". Hij beantwoordde de vraag en zei dat hij erin slaagde in slaap te vallen, en overdag speelt hij een beetje in zijn favoriete "Storybook Brawl". "Het maakt mijn hoofd leeg", zei hij tegen een verslaggever.
Bankman-Fried weigerde echter haar locatie bekend te maken, daarbij verwijzend naar bezorgdheid over de veiligheid. Net zoals hij weigerde vragen te beantwoorden over de mogelijke gevangenisstraf die hem te wachten staat. Echter, wanneer hiernaar wordt gevraagd in Twitter Elon Musk beantwoord kortom: "SBF was een van de hoofdsponsors van de Democraten, dus er komt geen onderzoek." In sommige opzichten heeft hij echt gelijk, want Bankman-Fried heeft vorig jaar in totaal $ 40 miljoen naar de rekening van deze partij overgemaakt.
Het zou gewoon een tragisch sprookje zijn als spaarders en investeerders niet zouden lijden. Wees daarom zo voorzichtig mogelijk en controleer de informatie voordat je je geld investeert in een of andere nieuwerwetse chip, want de verleiding om snel geld te verdienen verblindt soms je ogen.
Ook interessant:
- Twitter onthulde de allereerste publiekelijk bewerkte tweet
- Hoe Oekraïners een beurs kunnen krijgen van het programma "Digital Europe"
U kunt Oekraïne helpen vechten tegen de Russische indringers. De beste manier om dit te doen is door geld te doneren aan de strijdkrachten van Oekraïne via Red het leven of via de officiële pagina NBU.